科技 AI資料中心投資熱 台達電：營收占比望衝2成

輝達的GB300 AI伺服器即將在下半年出貨，雲端服務商也持續加大AI資料中心投資力道，推升電源與散熱需求。電源大廠台達電董事長鄭平，在台北國際電腦展上樂觀喊出，預期AI今年營收占比可望達到20%以上。散熱元件台廠元鈦科技則看好，液冷散熱已經是未來三到五年的產業趨勢。

科技 輝達B300提前至5月生產 帶旺台積電等供鏈

備受市場期待的輝達AI晶片B300，傳出生產進度提前至5月起跑，採用台積電5奈米家族，以及CoWoS-L先進封裝，讓輝達有望實現GB300 AI伺服器於今年底進入量產，法人預估，將帶旺台積電、牧德、穎崴、健策，組裝廠廣達、緯創、鴻海等相關供應鏈後續營運表現。

產經 熱門股／搶進輝達GB300鏈！旺宏下半年估達出貨高峰 爆量飆逾8%

近期記憶體市場喜迎復甦，繼長江存儲、SanDisk（SNDK）公告漲價後，美光（MU）也跟進宣布將調高產品價格，營運前景樂觀，也帶旺相關概念股表現。其中記憶體大廠旺宏傳捷報，旗下NOR Flash獨家打入輝達（NVDA）GB300供應鏈，激勵今（27）日股價飆漲逾8%，上攻23.1元，成功站上月線，成交量爆出逾7.2萬張，高居個股排名第一。 先前輝達召開GTC大會，萬眾矚目的新一代AI伺服器「GB300」正式亮相，業界預期不僅谷歌（GOOGL）、微軟（MSFT）、亞馬遜（AMZN）AWS等大廠都將採用，就連蘋果（AAPL）也將加入瘋搶熱潮，使GB300需求可望比GB200更加暢旺，有望於市場再掀起AI風暴。 如今旺宏獨家通過輝達GB300的參考設計供應商認證，業界推估，旺宏將在今年第二季開始逐步拉高出貨量，且進入下半年後出貨將步入出貨高峰，目前更正在驗證輝達Rubin新架構HPC產品，明年出貨動能將有望更上層樓。法人則指出，今年旺宏成功躋身AI伺服器供應鏈，目前正在驗證階段，更看好明年有望再度以NOR Flash供貨打入輝達HPC供應鏈，且可能是以容量更大、產品單價更高的3D NOR Flash獲得客戶採用，明年業績將力拚轉盈。 此外，美國記憶體晶片龍頭美光於週二（25日）正式對通路夥伴發出公開信，宣布為因應市場需求強勁與供應緊縮，將全面調漲記憶體與儲存產品價格。美光指出，近期市場動態顯示，記憶體與儲存市場已開始復甦，預期2025年、2026年將持續成長，各業務料出現優於預期的需求，為了因應供需吃緊，公司決定調整價格以反映市況。不過美光尚未公布明確的漲價幅度及時程。 今日記憶體族群逆勢抗跌，其中以南亞科表現最為亮眼，盤中一度勁揚近4%，來到43.35元，收復5日線；華邦電漲逾2%，上看19.85元，挑戰5日線；群聯、創見、威剛、十銓、品安小漲逾1%，晶豪科、商丞則盤中翻黑。

科技 光寶科應對高功耗! 電能機櫃整合方案GTC亮相

輝達最新GB300 AI晶片能耗大增，未來世代的AI伺服器也需要更穩定供電，電源大廠光寶科在GTC大會上，展出與輝達共同開發的次世代電能機櫃整合方案，全力搶攻AI商機，輝達此次也特別感謝光寶科、鴻海、雙鴻、奇鋐等MGX生態系供應商的支持。

科技 "今年GTC是AI超級盃" 黃仁勳演說2hr無冷場

AI界的超級盃，輝達執行長黃仁勳，GTC主題演講登場，他透露Blackwell晶片現在正在全力生產出貨，客戶需求超龐大，美國四大雲端龍頭今年已經買了360萬個Blackwell晶片，預計 2028年資料中心資本支出規模突破1兆美元。至於在新品的部分，輝達推出了新一代NVIDIA Blackwell Ultra GPU，Blackwell Ultra是基於一年前推出的Blackwell架構，包含NVIDIA GB300 NVL72機架規模解決方案與。請看特派記者帶來的現場直擊！

國際 GTC大會／黃仁勳演講亮點一次看！超級電腦、超萌機器人「Blue」亮相

黃氏旋風再起！2025年輝達（NVDA）GTC大會在萬眾矚目下重磅登場，執行長黃仁勳於週三（19日）發表演講，穿著一身招牌黑色皮衣閃亮現身，他高呼「今年將是AI產業的超級盃」，除了描繪生成式AI對世界的變革，還秀出新一代AI晶片、AI伺服器、個人AI電腦、機器人和車用軟體技術等；此外，黃仁勳身後的背板上展示超過130家供應鏈夥伴與客戶，包括鴻海、和碩等多家台廠皆上榜，其中台積電的LOGO居於顯眼位置，顯示出其重要性。 ▲今年台積電被列為特別贊助商，LOGO就列在黃仁勳背後不遠處，相當顯眼。（翻攝自輝達YT） Blackwell晶片全面投產，新款Blackwell Ultra將問世 黃仁勳表示，輝達的Blackwell晶片已全面投入生產，下一代Blackwell Ultra系列將於2025年下半年推出。新款Blackwell Ultra NVL72平台具有2倍頻寬和1.5倍更快的記憶體，將用於加速建立代理型AI、實體型AI和推論模型。屆時，將問世的GB300 NVL72伺服器，將連接72顆Blackwell Ultra GPU與36顆安謀Neoverse架構Grace CPU，效能較GB200 NVL72提升1.5倍。輝達預期，今年下半年起，包括思科（CSCO）、戴爾（DELL）、聯想（LNVGY）、美超微（SMCI）、華碩、英業達、鴻海、緯創、緯穎等合作夥伴，都將推出各種搭載Blackwell Ultra產品的伺服器。 ▲黃仁勳透露，輝達Blackwell已全面量產，客戶需求驚人。（路透社） 人形機器人「Blue」、首款用於人形機器人的AI模型 輝達推出一系列協助開發人形機器人的技術，包括全球首款開放式、可完全客製化的AI基礎模型「Isaac GR00T N1」，提供通用人形機器人推理能力和技能。現場更亮相使用最新技術打造的人形機器人「Blue」，登上舞台與黃仁勳互動。另外，輝達也與谷歌（GOOGL）、迪士尼（DIS）合作開發全新的開源物理引擎「Newton」，將針對機器人學習進行優化，讓機器人學習如何更精確地處理複雜的任務，預期將於2025年稍晚推出。 ▲超萌人形機器人「Blue」壓軸登場，與黃仁勳展開互動，令全場驚喜連連。（翻攝自輝達YT） 新一代GPU「Vera Rubin」2026年亮相 以天文學家薇拉·魯賓（Vera Rubin）命名的下一代GPU「Vera Rubin」，將於明年下半年推出；此架構擁有一款新的中央處理器（CPU），其效能是先前晶片的2倍，並配備更多記憶體和頻寬。接著在2027年下半年，輝達還將推出新一代「Rubin Ultra」，它將包含多個連接在一起的GPU。同時黃仁勳透露，下一代GPU架構將命名為「Feynman」，預定2028年推出。 AI超級電腦「DGX SuperPOD」 輝達推出個人AI超級電腦「DGX SuperPOD」，為全球最先進的企業級AI基礎架構，由Blackwell AI平台所驅動，提供開箱即用的AI超級運算系統，具備更快的AI推理速度，大幅提升訓練與推論效能，讓開發人員和學生都能利用桌上型電腦製作AI模型的原型，進行微調及執行運作。 開源推論軟體「Dynamo」 Dynamo本質上是「AI工廠的作業系統」，是全新的AI推論服務軟體，可以在數千個GPU之間協調並加速推論通訊，並使用分散式服務，將大型語言模型的處理與產生分配到不同的GPU上，確保GPU資源利用率最佳化，藉此提升AI工廠服務的性能。此外，黃仁勳還發布開放式推理AI模型「Llama Nemotron」，透過強化後期訓練，改善多步驟數學、程式撰寫、推理和複雜決策，將準確度提高20%，推論表現較其他模型高出5倍。 採用矽光子技術的網路交換器 輝達與多家國際廠商合作，包括台積電、鴻海、日月光投控、波若威等台廠，攜手推出兩款網路交換器「Spectrum-X Photonics」和「Quantum-X Photonics」，將矽光子技術直接整合在交換器裡，讓AI工廠能跨越不同地點，連接數百萬個GPU，發展至前所未有的規模。 開發AI原生6G無線網路 輝達正與T-Mobile（TMUS）、MITRE、思科、Booz Allen Hamilton（BAH）等公司合作，開發AI原生6G無線網路的硬體、軟體和架構，作為目前5G網路的後繼網絡。 天氣分析模型 輝達推出適用於Earth-2天氣分析的「NVIDIA Omniverse Blueprints」，加速開發出更準確的天氣預報解決方案，能在數秒內提出警告與更新預報內容。 與通用汽車合作 輝達宣布與通用汽車（GM）擴大合作，雙方將利用AI、模擬和加速運算技術，開發下一代汽車、工廠和機器人。通用汽車將使用NVIDIA DRIVE AGX車載電腦，推出自動安全駕駛的解決方案「NVIDIA Halos」，提升行車安全與智慧駕駛體驗。 加速量子運算研究 輝達將在波士頓建立加速量子研究中心，預計今年稍後開始營運，將整合領先的量子硬體與AI超級電腦，協助解決量子運算領域最棘手的難題，包括處理量子位元雜訊、把實驗性量子處理器轉化為實用裝置。

科技 輝達GB300下周登場 散熱.快接頭廠迎利多

外界預期輝達執行長黃仁勳，將在GTC大會上發布最新GB300 AI晶片，耗能相較上一代大增，因此散熱需求也更大，不僅將會導入更多水冷板，水冷快接頭用量也有機會多出四倍，分析師預期，台廠散熱雙雄奇鋐、雙鴻，水冷與快接頭時碩等供應商，有望帶動出貨量成長。

科技 全球大規模導入電池備援系統 BBU族群衝鋒

今年是AI伺服器大規模導入BBU電池備援電力模組的關鍵元年，輝達GB300有機會全面採用BBU為標配，研調機構預期，今年全球BBU市場規模將達到3.7億美元。今（24）日BBU 族群股價表現也優於大盤，新盛力、加百裕攻上漲停，興能高大漲超過8%，不過AES-KY隨著台股重挫下殺跌停941元，退出千金俱樂部。

產經 熱門股／超級電容有望打入GB300、去年營收創高 立隆電爆量飆上市新高

輝達持續布局GB200／300伺服器，法人預期，BBU及超級電容在GB300將成為標準配件，預期台灣相關廠商將有機會打入供應鏈。今（20）日超級電容概念股久違發動，其中鋁質電容廠立隆電受三大法人青睞，連4日買進4515張，推升其股價爆量大漲近9%，站上100元關卡，創下上市以來新高，並帶動金山電、凱美、日電貿也漲1~2%。 輝達執行長黃仁勳旋風來台，帶動AI伺服器相關熱度。而預計在今年第3季問世的GB300，法人預期BBU和超級電容可望成為其標準配件。根據了解，超級電容（EDLC）可在時間內快速供電，斷電時能迅速穩壓，且可多次循環放電，有環保、安全性高等優勢。 目前輝達採用日本武藏精密工業旗下武藏能源，不過看好AI伺服器出貨量只會持續成長，相關業務的需求也大幅增加，法人看好相關台廠包括立隆電、凱美、基美、鈺邦等也有望打入供應鏈。其中，立隆電表示目前公司業務已切入AI伺服器應用，並有能力與合作夥伴生產BBU鋰離子電容，今明兩年將積極布局。 立隆電去年12月營收9.28億元，月減0.8%、但年增12.87%；第4季營收約為27.6億元，季減0.82%、年增16.8%；累計2024全年營收約104.87億，年增16.8%，並創下歷史新高。立隆電近日股價飆漲，已連續4日收紅、今日更爆量大漲近9%，高點站上100元，寫下掛牌以來新天價；若以高點計算，近5日漲幅為26.7%。 相關的BBU族群股價也有表現，興能高漲停鎖死中，AES-KY、新盛力、加百裕、錸寶大漲5~7%，錸德、系統電、長園科漲1~2%。

產經 熱門股／黃仁勳報喜！親曝GB200生產順利 廣達、鴻海聯袂強攻

輝達（NVDA）GB200伺服器出貨延遲雜音不斷，執行長黃仁勳近日親自出面闢除傳言，透露GB200正處於滿載生產階段，且整體進展順利，金口一開，為市場注入一劑強心針。此外，下一代GB300也傳出可望於明年第一季問世，目前訂單配置已拍板，兩大利多激勵上周五（22日）輝達股價勁揚逾3%，帶動今（23）日兩大重要供應商鴻海、廣達大漲。 黃仁勳18日接受美國《連線雜誌》（Wired）專訪，除了暢談AI前景外，更釋出好消息，稱「GB200正滿載生產、進展順利」，並進一步大讚Blackwell平台伺服器在推理過程中，完美兼顧了高效能與節能，其性能更是提升了驚人的30倍。法人表示，黃仁勳出面闢謠，並對Blackwell平台伺服器的超強效能信心喊話，有穩定軍心味道，也為代工廠如鴻海、廣達、緯創、英業達等出貨吞定心丸。 法人機構預估，目前第一季GB200大量出貨將落在2月中，出貨時程維持不變，估計全年出貨量為4.5～5萬櫃，將成為2025年最主要產品，而鴻海、廣達在GB200市占分別為第一及第二，將會是主要受惠者。 另一方面，近日傳出輝達預計明年3月在美國GTC大會上，推出備受矚目的新一代GB300 AI伺服器產品線，據悉輝達已初步拍定GB300訂單配置，鴻海仍是最大供應商，目前已進入研發設計階段，預計明年上半年將推出實機面市，領先全球同業。市場傳出，輝達可能在GB300伺服器中淘汰風扇，全面改採用水冷解決方案，由於輝達零組件採購權可望交由組裝廠主導，鴻海將成為GB300新品最大受惠者。 此外，業界人士透露，廣達、英業達也是輝達GB300重要夥伴，廣達在訂單份額上僅次於鴻海，為第二大供應商，英業達奪單比重則較GB200顯著拉升，將共同大啖下世代GB300訂單商機。 今日AI伺服器相關族群強漲，廣達勁揚逾4%，衝上290.5元，逼近300元大關，重新收復月線，成交量逾2.3萬張；鴻海以185元開高後股價一路走升，盤中強漲逾3%，高點來到187.5元，站上5日線，成交量達3.7萬多張。其他如緯創、英業達小漲逾2%，分別收復5日線及月線；仁寶則小升逾1%，惟緯穎漲逾2%後翻黑，小跌至盤下。