隨著ASIC 2.0時代來臨，未來幾年整體市場規模將大幅擴增，摩根士丹利證券點名台廠3家供應鏈，將有望成為受惠的最大贏家，其中世芯-KY因操刀亞馬遜（AMZN）旗下AWS新一代自研AI晶片，被列為大中華半導體族群的首選個股，目標價調高至3988元，並評為「優於大盤」。世芯-KY繼昨（16）日站上3000元大關後，今（17）日再跳空開高，飆出漲停價3320元，登上近8個多月以來新高，委買張數逾900張。
根據大摩出具的最新報告表示，在全球雲端AI半導體市場中，不論是輝達（NVDA）的GPU或是雲端服務供應商的ASIC，都會受惠於全球AI資本支出的擴張，並預估AI ASIC整體潛在市場規模，將從2024年的120億美元成長125%，於2027年達到300億美元。
而在台系AI供應鏈中，由於亞馬遜AWS的自研晶片Trainium 3，由世芯-KY負責3奈米後段設計，預計於2025年年底推出，大摩看好可為世芯-KY 2026年帶來強勁成長動能，因此將其2026年預估營收上調23%；並且取代台積電，成為大摩在大中華半導體族群中最看好的個股，目標價則從3800元上調到3988元。大摩強調，主要是因世芯-KY的AI相關營收占比高達75％，且目標價上檔空間高達45%，優於台積電的30%，並且短期催化劑更強，但也坦言台積電流動性更高，且波動較低。
此外，大摩也雙雙調高台積電及聯發科的目標價，並皆維持「優於大盤」評等。其中，台積電的目標價由1330元上調至1388元，預計台積電將在2025年將分配27%的CoWoS產能給ASIC，以提高毛利率，到了2026年，合計AI半導體營收將占總營收約3成。至於聯發科，大摩將目標價從1588元調升至1688元，看好在多家雲端服務供應商合作發酵下，將帶動聯發科2026年ASIC營收預估，從20億美元提高至25億美元。
IC設計族群續旺，尤其千金股漲勢凌厲，祥碩飆破2000元大關，以2075元強勢亮燈，寫下自7月4日以來的新高；創意也攀升至漲停價1500元，愛普*大漲逾9%，力旺、信驊、智原、揚智漲逾5～6%，聯發科、偉詮電、原相、M31、矽統、瑞昱勁揚3～4%，威盛、聯詠、晶相光、新唐也小漲逾2%。
